مسألة الشكوى
وقد تقدم العميل بشكواه إلى الهيئة المالية على الأسباب التالية:
استخدم العميل الحساب رقم XXX (بالدولار الأمريكي) للتداول النشط في الخيارات الثنائية. وقعت هذه المشكلة في حساب تداول العميل في 10 يوليو 2020، وهو اليوم الذي حظر فيه الوسيط حسابه وألغى النتائج المالية للمعاملات رقم 1319057826، 1324114443، 1328236807 المتعلقة بالعملات المشفرة، وبرّر ذلك باستخدام العميل استراتيجية تداول مبنية على معلومات داخلية في الحساب المذكور، وهو ما يُخالف أحكام الوثائق التنظيمية للوسيط.
لا يوافق العميل على قرار الوسيط (انظر أدناه)، ويدّعي أنه لم يخالف أيًّا من قواعد التداول المتعارف عليها في الشركة. ومع ذلك، قرر الوسيط حظر حساب التداول وإلغاء نتائج المعاملات المتنازع عليها. ويرى العميل أن تصرفات الوسيط في هذه الحالة غير قانونية، لعدم تقديم الوسيط أي دليل موضوعي يؤكد مخالفات العميل، وبالتالي، لا توجد أسباب لحظر حساب تداول العميل.
بناءً على ما سبق، يطلب العميل من لجنة الفصل في الدعاوى القضائية التابعة للهيئة المالية التحقق من قانونية تصرفات الوسيط، ويطالبه برفع الحظر عن حساب التداول رقم 63226192، وإعادة جميع الأرباح المحققة من عمليات التداول. وقد قدّم العميل للتحقيق ردّ الوسيط على هذا الطلب كدليل مستندي.
وبدوره، لا يرى الوسيط أي أساس لمطالبة العميل ويدعي أن سبب حظر حساب التداول الخاص بالعميل وإلغاء النتائج المالية للمعاملات المتنازع عليها ## 1319057826، 1324114443، 1328236807 كان تصرفات العميل التي تنتهك أحكام اتفاقية خدمات:
1.4.3. [...] سيسترشد العميل بمبادئ النزاهة والأمانة والعقلانية؛ ولن يتخذ العميل إجراءات منسقة مع عملاء الشركة الآخرين تهدف إلى الإضرار بالشركة؛ ولن يستخدم العميل الميزات التقنية لتحديث تدفق الأسعار على منصة التداول ولن يستخدم أخطاء البرامج والعيوب والثغرات التي يكتشفها في منصة التداول لاستخراج الدخل ولن ينشر المعلومات المتعلقة بالثغرات إلى أطراف ثالثة. ولن يستخدم العميل أساليب أو طرقًا غير عادلة وغير نزيهة لإجراء الصفقات (المعاملات) مع الشركة؛ ولن يستخدم العميل معلومات داخلية أو سرية أو أي معلومات أخرى، قد يستفيد منها العميل عند التداول مع الشركة و/أو قد تضر بالشركة؛
دعمًا لموقفه، قدّم الوسيط سجلات قاعدة البيانات لجميع المعاملات التي أجراها العميل، ومعلومات موجزة عن حساب تداول العميل، ولقطات شاشة تُظهر ديناميكيات أسعار الأدوات المالية في المعاملات المتنازع عليها خلال الحادثة. بالإضافة إلى ذلك، قدّم الوسيط أيضًا معلومات عن عدد المعاملات وحجم التداول المقابل لها على منصة بينانس خلال الحادثة، والتي تُؤكد، في رأي الوسيط، انتهاك العميل لقواعد التداول.
| المدعي | وسيط | |||
| XXX | YYY | |||
| شكوى إلى اللجنة المالية | #زززز | |||
| تاريخ تقديم الشكوى | تاريخ تقديم الشكوى | |||
| 12/07/2020 | 14/07/2020 | |||
| الرد على الشكوى:
بعد إجراء تحليل شامل للأدلة الوثائقية المقدمة من قبل العميل والوسيط، توصلت لجنة حل النزاعات التابعة للهيئة المالية إلى الاستنتاجات التالية: ١. بادئ ذي بدء، تجدر الإشارة إلى أنه وفقًا للمعلومات التي يقدمها الوسيط، تُحسب قيم أسعار الأصول المالية، بيتكوين، وكذلك العملات المشفرة الأخرى، وفقًا للطرق المتعارف عليها في بورصة شيكاغو التجارية. يستخدم الوسيط بيانات من عدة منصات تداول إلكترونية رئيسية مثل GDAX، وKraken، وPoloniex، وBitstamp، وBitfinex، وBinance. وبالتالي، فإن أسعار أصول بيتكوين، التي يبثها الوسيط على منصة التداول الخاصة به، تتفاعل مع أدنى تغيرات في السوق. هذه المعلومات منشورة على موقع الوسيط الإلكتروني. 2. وفقًا للوسيط، في الفترة من 6 يونيو إلى 1 يوليو 2020، قام العميل بما يلي: استخدم أساليب أو طرق غير عادلة وغير شريفة في إجراء الصفقات (المعاملات) مع الشركة. ويقصد بالوسيط المذكور أعلاه التعريف التالي لإساءة استخدام السوق، المعتمد في دول الاتحاد الأوروبي: يُعرّف استغلال السوق بأنه سلوكٌ ينخرط فيه مشاركٌ واحدٌ أو أكثر في السوق في نشاطٍ تداوليٍّ يمنحهم ميزةً غير معقولة. وبموجب تعريف منطقة الاتحاد الأوروبي، يتألف استغلال السوق من جانبين: التداول بناءً على معلوماتٍ داخلية، والتلاعب بالسوق. ويُعرّف الأخير نفسه بأنه نشاطٌ تداوليٌّ يهدف إلى نشر انطباعاتٍ خاطئةٍ أو مضللة. ٣. لتبرير موقفه، الذي يفيد بأن العميل اتخذ إجراءات تهدف إلى التلاعب بسعر الأداة المالية بيتكوين خارج منصة الوسيط، مما أدى إلى حصوله فورًا على ربح خالٍ من المخاطر على منصة الوسيط، يستخدم الوسيط معلومات تحليلية تم الحصول عليها من منصة تداول بينانس. ووفقًا للوسيط، فإن بينانس، بصفتها أكبر منصة تداول عملات مشفرة في العالم من حيث حجم معاملاتها، لها التأثير الأكبر على أسعار الأصول المشفرة في أي مواقع أخرى حول العالم، وخاصةً على أسعار هذه الأصول التي تُبث على منصة الوسيط. ٤. فحصت لجنة الفصل مدى تطابق تصريحات الوسيط بشأن تلاعب العميل بسعر الأصل المحدد لتحقيق الربح مع الواقع. ولهذا الغرض، فحصت اللجنة الأدلة الوثائقية والمعلومات التحليلية التي قدمها الوسيط. وبناءً على نتائج التدقيق، توصلت اللجنة إلى الاستنتاجات التالية: أ) تشير المعلومات التحليلية حول عدد المعاملات وأحجام التداول المقابلة لها على بورصة Binance خلال فترة الحادث إلى أنه خلال الفترة المحددة، شهد سوق Bitcoin بالفعل زيادة في العدد الإجمالي للمعاملات وزيادة نسبية في حجم التداول، مما قد يؤدي إلى تغيير قصير المدى في سعر الأصل المحدد. ب) تشير المعلومات الواردة في سجل الطلبات الخاص بطلبات العملاء المسجلة على منصة Binance أثناء الحادث، والتي أشار إليها الوسيط، في رأي الوسيط، إلى وجود نقص في السيولة:
ج) بناءً على تاريخ عمليات تداول العميل، خلال فترة الحادث، أجرى العميل ثلاث معاملات قصيرة الأجل رقم ## 1319057826، 1324114443، 1328236807 بالأصل المالي Bitcoin، ونتيجة لذلك، استفاد من انخفاض/ارتفاع سعر أصل Bitcoin بمقدار -0.01%/0.02%، حصل العميل على إجمالي ربح قدره 10940 دولار أمريكي. د) في وقت الحظر، كانت حالة حساب التداول الخاص بالعميل على النحو التالي:
5. لم تتمكن اللجنة من تقديم تقييم مناسب لمعاملات تداول العميل، حيث لم يقدم الوسيط أي دليل مستندي يؤكد حقيقة أن هذا العميل اتخذ إجراءات مستهدفة لتغيير سعر الأداة المالية المحددة على منصة Binance أو في مكان آخر. ٦. أخيرًا، تجدر الإشارة إلى أن العديد من أعضاء اللجنة اعتبروا حجج الوسيط غير ذات أهمية، إذ يعتقدون أنه إذا أتاح الوسيط تداول الخيارات على أصول مشفرة منخفضة السيولة، فعليه أن يدرك أن هذه الأصول قد تشهد تحركات سعرية كبيرة تتراوح بين ١٠٪ و٢٠٪ يوميًا. إذا رغب الوسيط في تقليل المخاطر، فعليه وضع آلية راسخة لإدارة المخاطر. وفي حال عدم وجودها، يجب على الوسيط التوقف عن عرض تداول ما يعتبره أصولًا غير سائلة لمنع عملائه من استغلال ضعف بنيته التحتية في المستقبل. بناءً على المعلومات المذكورة أعلاه، توصل أعضاء لجنة الفصل بالإجماع إلى رأي مفاده أن الوسيط لا يملك أسبابًا كافية للادعاء بأن تصرفات العميل على منصة التداول تُخالف بأي شكل من الأشكال أحكام الوثائق التنظيمية للوسيط. ويرى أعضاء اللجنة أنه ينبغي على الوسيط الاعتراف بشرعية النتائج المالية للمعاملات المتنازع عليها رقم 1319057826، 1324114443، 1328236807 الخاصة بالعميل، وإلغاء حظر حساب تداوله. وبتلخيص كل ما سبق، لا ترى لجنة حل النزاعات أي انتهاكات من جانب العميل وتعتقد أن الوسيط يجب أن يلبي بالكامل متطلبات العميل لرفع حظر حساب التداول رقم 63226192، مع الحق في سحب الإيداع الأولي والأرباح المستحقة بمبلغ 15023.45 دولار أمريكي. وقد تمت مراجعة هذه الشكوى من قبل أعضاء لجنة فض المنازعات بالهيئة المالية وتم معالجتها من قبل رئيس اللجنة. |
||||
| حكم لصالح | تعويضات | |||
| العميل | 11008.44 دولار أمريكي | |||
| إذا كانت لديك أي أسئلة بخصوص هذا التحقيق، يرجى إرسالها إلى العنوان التالي [البريد الإلكتروني محمي] | ||||
| شكر وتقدير | ||||
| أُقرّ بأن لجنة فضّ النزاعات التابعة للهيئة المالية قد اطّلعت على جميع المعلومات، وأُؤكّد بموجب هذا أن القرار اتُّخذ بنزاهة وحياد ودون أي تدخل. كما أثق بصحة المعلومات الواردة في الوثيقة. | ||||
| توقيع | المسمى الوظيفي | التاريخ | ||
| أناتولي بولانوف |
رئيس جمهورية الكونغو الديمقراطية |
09/08/2020 | ||